Nvidia csökkenti kockázatát az Ohio-i adatközpont finanszírozásában

Az Nvidia és az OpenAI közötti megállapodás feltételei jelentősen módosultak: az eredeti 250 milliárd dolláros garantált finanszírozás helyett az Nvidia csak körülbelül 120 milliárd dollárt vállal az első építési fázisra, amely öt gigawatt teljesítményt biztosít. A Wall Street Journal szerint az investorok az Nvidia kockázati kitettségét illetően aggodalmasak. Az OpenAI párhuzamosan tárgyalásokat folytat a teljes 10 gigawattos projektről, amelyet a SoftBank leányvállalata, az SB Energy fejleszt. Az Nvidia emellett külön finanszírozási lehetőséget vitatott meg az OpenAI chipvásárlásaihoz, amely akár 350 milliárd dollárig terjedhet.

A megállapodás méretének csökkentése az AI-buborék-szkeptikusok érveire ad erőt, mivel még az AI-szektorban profitáló legnagyobb szereplők is óvatosabbá válnak. Az Nvidia kockázatának felezése azt sugallhatja, hogy az iparág szereplői már nem olyan magabiztosak az AI-befektetések megtérülésében.

Ezzel szemben az Anthropic erős teljesítménye ellentétes jelet küld: a cég bevétele egyetlen negyedév alatt több mint megduplázódott, az első negyedévi 4,73 milliárd dollárról a második negyedévi 11,5 milliárd dollárra nőtt, ami 14-szeres éves növekedést jelent. Az Anthropic 2028-ra 190-200 milliárd dolláros bevételt prognosztizál, amely messze meghaladja a májusban közölt 45 milliárd dolláros éves »run rate« előrejelzést. A vállalat szerint 2026 elejéig minden évben több mint tízszeresére nőtt a bevétele.

Ha ezek a számok valóra válnak, az erős jelet adna arra, hogy a szabadalmazott AI-szolgáltatások iránti kereslet továbbra is masszívan növekszik, annak ellenére, hogy politikai ellenszél és kínai verseny nehezíti az utat. Az Anthropic állítólag szeptember végén vagy október elején tervez tőzsdei bevezetést, körülbelül egybilliós dolláros értékelésben, bár a Ramp pénzügyi szolgáltató az Anthropic-tokenek iránti kereslet enyhe lassulását mérte.